Oxurion onderhandelt exclusief over overname
(ABM FN) Oxurion heeft een intentieverklaring ondertekend om exclusieve onderhandelingen aan te gaan over de verwerving van een meerderheidsbelang van 80 procent in een zogeheten Contract Research Organization. Dit maakte het bedrijf maandagavond bekend.
De CRO in kwestie opereert in een snelgroeiend segment en met veel solide drivers om zijn commerciële ontwikkeling in de komende vier jaar te versnellen, aldus Oxurion, dat de naam van de onderneming niet onthulde.
Deze eerste beoogde overname door Oxurion vertegenwoordigt een belangrijke strategische stap in de evolutie van het bedrijf en onderstreept de wens om te diversifiëren ten opzichte van de huidige R&D-activiteiten.
Met deze overname zal Oxurion een “winstgevende en snelgroeiende entiteit” toevoegen. De EBITDA-marge in 2024 wordt geschat op 30 procent.
De transactie waardeert de overnameprooi (100%) op 12,23 miljoen euro, inclusief 3,2 miljoen euro aan contanten en 1 miljoen euro aan financiële schulden.
De betaling zou in drie stappen plaatsvinden: een initiële betaling van 4,39 miljoen euro bij afsluiting, een earn-out van maximaal 4,39 miljoen euro afhankelijk van het behalen van een EBITDA van 860.000 euro in 2024 en een betaling van 1 miljoen euro betaalbaar in juni 2025.
De overname zal een verwatering voor de bestaande aandeelhouders van Oxurion tot gevolg hebben.
Het boekenonderzoek start in juli en zal voor eind september worden afgerond. Niet later dan in oktober wordt de transactie definitief ondertekend.
