Wall Street wacht groene opening na onverwacht sterk banenrapport
De Amerikaanse beurzen gaan vrijdag een duidelijk groene opening tegemoet, na een verrassend sterk banenrapport. Futures op de S&P 500 noteerden in aanloop naar de openingsbel tot 1,0 procent hoger.
In april kwamen er 177.000 banen bij in de Verenigde Staten, waar werd gerekend op 133.000 stuks. Econoom Joe Brusuelas van RSM wees zelfs op een onofficieel banencijfer dat rondging van 120.000 stuks.
Het cijfer voor maart werd wel naar beneden bijgesteld van 228.000 naar 185.000 en voor februari was er een neerwaartse bijstelling van 117.000 tot 102.000.
De werkloosheid bleef in april stabiel op 4,2 procent, terwijl de loongroei op jaarbasis uitkwam op 3,8 procent.
Economen denken in het algemeen dat de arbeidsmarkt zal verzwakken door de impact van de handelsoorlog, maar april was mogelijk nog te vroeg om een aanzienlijke zwakte te zien.
Wellicht zijn beleggers ook opgelucht dat de arbeidsmarkt voorlopig standhoudt, na de economische krimp in het eerste kwartaal.
Analist Ipek Ozkardeskaya van Swissquote Bank waarschuwde van tevoren juist voor een mogelijk zwak banenrapport, wat de verwachtingen voor renteverlagingen door de Federal Reserve zou kunnen aanwakkeren. Met het sterke rapport van vrijdag heeft de Fed juist wat lucht.
Dat was ook zichtbaar in de lichte stijging van de Amerikaanse obligatierentes. De tienjaarsrente steeg naar 4,28 procent en de tweejarige variant naar ruim 3,76 procent.
Het algemene marktsentiment was vrijdag al positief, met optimistische geluiden over de handelsoorlog, nu China bereid lijkt om met de Verenigde Staten te onderhandelen, terwijl ook de EU neigt naar een deal met president Trump.
“China’s ministerie van Handel kondigde aan dat het Amerikaanse voorstellen voor onderhandelingen over een deal evalueert, wat een mogelijke de-escalatie in het aanhoudende handelsconflict betekent”, aldus Naeem Aslam van Zaye Capital Markets.
“Deze ontwikkeling heeft de zorgen van beleggers over een verdere escalatie verminderd”, volgens de analist.
Toch plaatste Jefferies wel wat kanttekeningen. Zo heeft de VS waarschijnlijk geen macht over China bij de onderhandelingen over de importheffingen. Beijing heeft duidelijk gemaakt dat het de tarieven niet zal verlagen tenzij de VS de eerste stap zet, merkte de analisten op.
Trump heeft geprobeerd om China te isoleren door eerst met zijn bondgenoten over handelsovereenkomsten te onderhandelen, maar landen zullen waarschijnlijk niet akkoord gaan met voorwaarden die hun handelsrelaties met China bedreigen, omdat China nu voor velen een belangrijkere handelspartner is dan de VS, aldus Jefferies.
Volgens Aslam hebben de winstcijfers van Microsoft en Meta Platforms “het vertrouwen van beleggers in de technologiesector versterkt en bijgedragen aan de algemene rally op de markt”, aldus de marktkenner.
De cijfers van Apple en Amazon waren donderdag na het slot op Wall Street echter minder overtuigend. Apple wist de verwachtingen weliswaar te verslaan, maar de zwakte in China hield ook aan. Wel rekent Apple op groei in het lopende kwartaal. Ook zal het veel van zijn apparaten via Vietnam en India naar de VS gaan verschepen, om zo de torenhoge importheffingen voor China te omzeilen.
Justin Blekemolen van Lynx wees erop dat Apple 900 miljoen dollar aan extra kosten verwacht in het lopende kwartaal vanwege de importheffingen. Ook Amazon wees in een toelichting op de cijfers, met daarbij tegenvallende vooruitzichten, op de negatieve invloed van Trumps handelsbeleid, aldus de beleggingsspecialist.
Op macro-economisch vlak staan vrijdag naast het banenrapport ook de fabrieksorders op het programma.
De euro/dollar handelde na het banenrapport even op 1,1314, om vervolgens te herstellen naar 1,1330, nadat het muntpaar eerder nog rond 1,1350 noteerde.
De olieprijzen daalden met een procent, ondanks de dreiging van nieuwe Amerikaanse sancties tegen Iran. Beleggers vrezen voor een zwakke vraag tegenover een overaanbod, nu OPEC+ maandag bijeenkomt en mogelijk een verdere verhoging van de productie af zal spreken.
“Alle ogen zijn nu gericht op de komende OPEC+ bijeenkomst voor duidelijkere signalen over het toekomstige productiebeleid en de richting van de markt”, volgens analisten van Pepperstone.
Stijgers en dalers
Na de cijfers van donderdagavond, met vooral zorgwekkende geluiden over de handelsoorlog, leverden Apple en Amazon nabeurs al in. Vrijdag wacht Apple een daling van 2,9 procent, maar ligt Amazon inmiddels toch op koers voor een plus van 1,4 procent, mogelijk gesteund door het positieve banencijfer, dat gunstig is voor de Amerikaanse economie en dus ook voor een e-commercereus als Amazon.
Exxon Mobil en Chevron boekten lagere resultaten over het eerste kwartaal, als gevolg van krappe raffinagemarges, lagere olieprijzen en stijgende kosten, bleek vanmiddag uit de cijfers van de twee oliereuzen.
Exxon wist de winstverwachting wel nipt te verslaan, terwijl Chevron met de winst en omzet teleurstelde. Exxon noteerde voorbeurs 1,1 procent hoger, terwijl Chevron 1,4 procent daalde.
DuPont verloor 1,6 procent in de voorbeurshandel. De chemieproducent en fabrikant van technologische materialen en oplossingen boekte in het eerste kwartaal een hogere omzet, maar er kwam ook een verlies in de boeken vanwege een afschrijving. Operationeel was wel sprake van een winstverbetering. DuPont handhaafde vrijdag de outlook, maar sluit een impact van 0,10 dollar per aandeel van de importheffingen niet uit.
Block zakte 22 procent na het verlagen van de outlook.
MicroStrategy kon voorbeurs 2,6 procent bijschrijven na cijfers die conform de verwachting waren.
Reddit steeg 6 procent voorbeurs na beter dan verwachte cijfers.
De Amerikaanse noteringen van Shell en ING gaan vrijdag ook hogere openingen tegemoet, na het bekendmaken van sterke cijfers.
Slotstanden
De S&P 500 sloot donderdag 0,6 procent hoger op 5.604,14 punten, de Dow Jones index won 0,2 procent op 40.752,96 punten en de Nasdaq eindigde 1,5 procent in de plus op 17.710,74 punten.
© Copyright ABM Financial News B.V. All rights reserved. Any redistribution, duplication or archiving prohibited. ABM Financial News B.V. and the provider of this website/application do not warrant the accuracy of any News Content provided and shall not be liable for any errors, inaccuracies or delays in the content, or for any actions taken in reliance thereon.
